마이크로소프트, 전력 부족으로 사용하지 못하는 AI 칩 보관중

(퍼플렉시티가 정리한 기사)

Microsoft CEO 사티아 나델라는 반도체 공급 문제가 아닌 전력 부족과 데이터 센터 인프라 제약이 현재 인공지능 확장을 제한하는 주요 장애물이라고 밝혔습니다. BG2 팟캐스트에서 나델라는 Microsoft가 현재 충분한 전력 인프라 부족으로 인해 배치할 수 없는 Nvidia 칩을 재고로 보유하고 있다고 공개했습니다.​

"우리가 현재 겪고 있는 가장 큰 문제는 컴퓨팅 과잉이 아니라 전력입니다"라고 나델라는 Altimeter Capital CEO 브래드 거스트너와의 인터뷰에서 말했습니다. "실제로 연결할 수 없는 많은 칩이 재고에 쌓여 있을 수 있습니다. 사실 그것이 오늘날 제 문제입니다. 칩의 공급 문제가 아니라 실제로 연결할 수 있는 준비된 설비가 없다는 것입니다".​

인프라 제약이 Azure 성장에 영향을 미침

전력 부족은 마이크로소프트의 클라우드 사업 실적에 직접적인 영향을 미쳤습니다. Azure 및 기타 클라우드 서비스는 2026 회계연도 1분기에 전년 대비 40% 성장했지만, Nadella는 적절한 컴퓨팅 용량이 확보되었다면 성장률이 더 높았을 것이라고 확인했습니다. 마이크로소프트는 이러한 인프라 제약에도 불구하고 전년 대비 26% 증가한 491억 달러의 클라우드 매출을 보고했습니다.​

최고재무책임자(CFO) Amy Hood는 실적 발표에서 용량 제약이 최소한 2026년 6월까지 지속될 것이며, 이는 2026 회계연도에 부족 현상이 완화될 것이라는 초기 전망을 넘어서는 것이라고 인정했습니다. "우리가 뒤처져 있다는 것을 알고 있습니다. 투자를 늘려야 합니다"라고 Hood는 말하며, 마이크로소프트가 이번 회계연도에 AI 용량을 80% 이상 증가시킬 계획이라고 언급했습니다.​

산업 전반의 전력 위기

이번 폭로는 AI 산업에 영향을 미치는 광범위한 인프라 위기를 반영합니다. Nadella가 언급한 "shells" — 전력 및 냉각수 인프라가 갖춰진 빈 데이터 센터 건물 —는 병목 현상이 반도체 제조에서 에너지 공급 및 냉각 솔루션으로 이동했음을 보여줍니다.​

Deloitte는 미국 내 AI 데이터 센터의 전력 수요가 2035년까지 30배 이상 증가하여 2024년 4기가와트에서 123기가와트에 달할 수 있다고 추정합니다. Lawrence Berkeley National Laboratory의 연구에 따르면 미국 데이터 센터는 국가 전력의 약 4%를 소비할 것으로 예상되며, 2028년까지 6.7-12%로 증가할 가능성이 있습니다.​

Microsoft는 향후 2년 동안 데이터 센터 규모를 거의 두 배로 늘리기로 약속했으며, 1분기에 349억 달러를 자본 지출로 투자했고, 그 중 약 절반은 Azure 수요를 지원하기 위한 GPU, CPU 및 인프라에 할당되었습니다. 회사의 상업용 잔여 이행 의무는 51% 급증하여 3,920억 달러에 달했으며, 이는 현재의 용량 제약에도 불구하고 강력한 미래 수요를 나타냅니다.